证监会首发新三板审计风险提示 规范意识不足的挂牌公司要注意了

随着年报季的落幕，中国证监会会计部针对新三板审计业务发出监管风险警示，旨在引导会计师事务所充分履行责任，进一步提升挂牌公司的财务信息披露质量。

今年，超过11,000家新三板挂牌公司披露了他们的年度财务报告，这是我国资本市场历史上规模最大的一次年报披露潮。其中，大约有一半的公司是首次公开披露年报，他们中的许多都是资本市场的“新兵”，企业编写年报的水平和规范性参差不齐，这使得会计师事务所面临的压力更大，需要他们尽职尽责确保报告的准确性。

分析人士认为，虽然在短期内加强审计监管可能会增加会计师事务所和企业的压力，但从长远来看，这有助于确保市场的真实性和效率，促进新三板分层制度的全面实施，并吸引更多的机构投资者和长期资金进入市场。

近日，中国证监会会计部发布了《会计监管风险提示第6号新三板挂牌公司审计》（以下简称《风险提示》）。《风险提示》指出，由于新三板挂牌备案速度快、公司数量庞大，部分会计师事务所过于重视业务拓展而忽视业务质量控制，导致审计质量控制不到位，执业质量偏低。证监会会计部要求会计师事务所按照相关准则提高新三板挂牌公司的审计项目质量控制。

目前，新三板的挂牌公司数量达到11,283家，大约是A股上市公司的三倍，其中绝大多数是在过去三年内挂牌的。一家大型会计师事务所的新三板业务团队负责人对第一财经记者表示，每年年报审计结束后，证监会会计部都会根据审计情况发出类似的文件，要求会计师在下一年按照新文件履行职责。这次是证监会会计部第一次专门针对新三板的年报和申报审计发出风险警示。

监管者发现，部分会计师事务所在承接新三板挂牌业务时，既没有评估自身的能力是否胜任，也没有充分估计被审计单位管理层的诚信状况。在审计过程中，这些事务所没有严格执行复核程序，导致审计结论失实。《风险提示》认为，会计师事务所应将新三板挂牌公司审计项目分类为高风险业务。文件还详细列出了在新三板审计业务中发现的持续经营、收入确认、关联方认定及其交易、货币资金等问题，并对此提出了明确要求。

安信证券新三板研究负责人诸海滨认为，这份风险提示虽然来得有些“迟到”，但十分必要。他告诉记者，一些企业的财务报表较为随意，审计师的工作也草草了事，这就为未来业绩变脸埋下了伏笔。近期新三板市场的下跌与挂牌企业2016年业绩整体不达预期、年报中暴露出很多问题有关。

在过去的两个月里，新三板做市指数大幅下跌，跌破了去年8月的最低点。企业规范意识不足的问题也浮出水面。6月8日，股转公司发布第八波年报问询函，累计向55家挂牌公司年报发出质询，重点关注企业持续经营能力、现金流、关联交易等问题。有券商投行业务人士表示，部分审计团队工作不负责任，只是进行形式审核，没有采取太多实质性的工作。

值得注意的是，今年有约一半的新三板挂牌公司是第一次披露年报，刚刚接触资本市场。这些企业在财务规范性方面存在明显的不足。一些会计师表示，新三板审计业务的主要问题在于企业在申报挂牌时财务基础薄弱、管理层对财务不够重视等问题。最近创新层企业天际数字因擅自披露未经会计所审计的年报并将保留意见的审计报告改为标准无保留意见的审计报告在年报中披露而引发关注。由于年报只是部分引用审计报告且没有会计所盖章，该事件在年报披露一个多月后才被发现。天际数字可能面临信息披露违规的风险以及被调出创新层的风险。证监会会计部的《风险提示》指出，注册会计师在审计过程中需要对新三板挂牌公司的特殊情况进行特殊考虑并采取专门程序应对。《风险提示》强调了新三板挂牌公司通常面临更高的管理层舞弊风险并需要注册会计师的特殊关注和应对。诸海滨强调，投资者和研究人员往往只能接触到企业的最终财务报表，难以深入了解其具体运营细节。凭证的质量直接关系到市场能否稳健发展。

在他看来，尽管当前的严格监管给会计事务所和企业带来了一定的短期压力，但长远来看，这是对市场的真实性和效率性的保障。这种监管并未因市场下行而有所松懈，反而促进了新三板分层制度的进一步完善。他认为，随着风险逐渐被排除，将有更多的投资者被吸引到股权市场，包括保险资金等长期机构投资人。

对于市场的严格监管，一位不愿透露姓名的市场人士向第一财经记者表示赞同。他强调，在发展的规范是必要之举，且应该逐渐加强。如何平衡发展与规范，把握好节奏，确实是对监管者的智慧考验。

随着证监会发出新三板审计风险的首次提示，那些规范意识不足的挂牌公司需要引起高度警惕。市场的稳健发展离不开每一环节的严谨与规范。现在，我们期待着在新三板的持续改进与严格监管下，迎来一个更加成熟、更加充满活力的市场环境。