300161：华中数控

       要点一:所属版块 机械行业板块、创业板块、3D打印板块、智能机器板块、湖北板块。

要点二:经营范围 数控机床、机电一体化、电子、计算机、激光、通信等技术和产品的开发、研发和技术咨询；开发产品销售；机械和静电喷涂加工；经营公司及其成员企业自产产品和技术的出口业务；经营公司及其成员企业科研生产所需的原辅材料、仪器设备、工业设备、备件和技术进出口业务（中国限制公司经营和国家禁止进出口的产品除外）。

要点三:数控机床龙头 公司从事数控机床和设备的研发、生产和销售，是国内少数具有独立产权和独立配套能力的关键技术企业之一。公司的主要业务包括中高端数控设备、伺服驱动设备、数控车床和红外热像仪。数控机床是公司的主营业务，数控车床是主营业务的延伸和拓展。公司承担了我国数控技术教育培训基地建设的大量任务，在职业教育设备市场占据了领先地位。公司突破了一批中高档数控系统的关键模块技术，成功开发的五轴联动数控机床打破了发达国家对中国的技术封锁。

要点4完善数控机床产业链 2011年7月，公司计划收购华工风险投资和孵化器公司持有的华达电机70.86%的股权，超筹资金12537.14万元。华达电机注册资本2287.919万元，主要产品为小功率交流永磁同步伺服电机、步进电机(三相磁阻式、三相混合式)。交流伺服电机生产线产量从最初的年产量2万多台到2010年的12.23万台快速扩大。2011年1月至5月，该公司实现净利润1422万元。拟利用1621.29万元超募资金收购上海登奇56.68%的股权。登奇机电注册资本295万元，主要产品为大功率交流伺服电机、交流伺服变频(主轴)电机及相关成套系统。2011年1月至5月销售8541台伺服电机，净利润153.36万元。

要点五:盈利预测赔偿: 2011年7月，华工风险投资、华工孵化器、工业集团向公司赔偿购买标的股权实施后三个会计期间实现的纯利润与利润预测的差异。预计赔偿年度为2011年、2012年和2013年。JD.COM评估发布报告，2011-2015年华达电机纯利润预测分别为3039.64万元、3088.33万元、3251.25万元、3330.43万元、3432.67万元。任何赔偿年度的赔偿金额=70.86%(华大电机应赔偿年度净利润预测-华大电机应赔偿年度实现的纯利润)。2011-2015年登奇机电净利润预测分别为358.25万元、495.33万元、575.26万元、653.50万元、749.01万元。任何赔偿年度的赔偿金额=56.68%(登奇机电和武汉登齐赔偿年度的纯利润预测-登奇机电和武汉登齐赔偿年度的纯利润)。

要点六:增资子公司-投资新项目 2012年4月，公司计划向全资子公司鄂州公司增资6370万元，建设华中数控数字设备园（一期）项目。本次投资的主要目的是为公司和子公司储备专用数控机械、工业机器人和功能部件的生产基地，以及以数控机床、伺服驱动和伺服电机为中心的研发、测试和验证基地。项目计算期为5年，其中建设期为2年，第三年达到设计生产能力的37%，第五年达到100%；拟投资开设云南华西数控设备有限公司950万元，新公司主要从事云南省数控机床、伺服驱动、电机实用研发、生产推广销售、数控车床机电系统集成开发生产，开展数控车床整机机电集成总装示范生产，完成华中数控机床占领云南地区市场的发展战略。

要点七参与重大专项投资项目 2011年7月，股东大会同意投入资金参与2012年“高端数控机床与基础制造设备技术”三个重大项目，“开放式高端数控系统、伺服设备和电机成套产品研发和综合验证（不超过2.1亿元）”，根据公司普及数控机床的技术，可以进一步提高公司的市场份额。华中基础数控机床产业化研发和产业化综合推广（不超过6500万元）、“内外圆磨机和型材加工机床专用数控机床开发应用（不超过1400万元）”项目，项目的实施也将处理公司数控机床、型材加工设备的应用，打破国外技术封锁和限制，取代进口。，公司计划在2012年投资不超过1100万元的“关键电子设备、高端通用芯片和基础软件项目”项目“基于中国64个软硬件的数控设备应用与推广”。上述资金来源均为自筹资金。

要点八:重大合同 2012年3月，公司中标《教育部2011年中级职业教育培训基地建设项目(数控技术)》，具体内容为向教育部2011年中级职业教育培训基地建设项目(数控技术)相关方提供数控教学设备的成套产品和服务，中标总额为50元、128元、427.50元，约为公司2010年营业总收入的13.12%。中标预计将对公司2012年及以后年度业绩产生积极影响。

要点九:机器人公司合资建立 2015年5月22日，公司计划与佛山市南海区联华资产管理有限公司合资成立机器人关键部件和产品研发制造公司。合资企业名称暂定为“佛山华数机器人有限公司”，注册资本9000万元，其中注册资本4590万元，占注册资本的51%。公告称，合资企业在成立初期将主要利用华中数控现有的研发成果进行加工安装，计划在佛山生产六轴机器人系列（用于安装、包装/密封、包装、锻造等）、工业机器人产品四轴机械人系列(用于冲压、铸造、运输等)。投产一年后，合资企业争取完成销售额8400万元，投产后第三年销售收入达到3亿元。同日，华中数控宣布，公司控股投资子公司上海登奇机电技术有限公司计划在佛山建立一家研发和制造伺服电机产品的独资公司。其名称暂定为“佛山登奇机电技术有限公司”，注册资本2500万元。公司努力在投产一年后完成销售额6500万元，并在投产后第三年持续快速增长，销售收入达到2亿元。

要点十先发募资项目 筹资总额1643万元投资2个项目，“中高档数控系统产业化”(截至2011年第一季度末进展10.11%)、“交流伺服控制器通用化与产业化”(3.24%)分别为13298.79万元和3144.21万元。两个项目的建设期均为一年。数控机床化工程建成后，中高档数控系统产能将从5000套提升到1.5万套，新增设备264套，新建厂房2.16万平方米。销售额17598万元，利润5634万元。伺服驱动设备在交流伺服控制器项目建成后，产能将从1.2万件提高到5万件。62台新生产、检测、研发设备。本项目预计销售额10394万元，利润2308万元。公司在华东、华南、西北、东北、华中、华北地区建立了完善的营销网络，可以保证新产能的商品销售。

要点11:超募资金项目 2011年3月，公司以704.52万元超额募集资金收购武汉高科技机械100%股份，主要用于机器人产品、数控木工设备产品、自动化装配线等数字设备的开发、生产和销售。预计2011年高科技机械主营业务收入将达到2000万元，总利润将达到120万元，未来五年收入和利润的复合增长率将达到30%以上。

要点十二:超额募集资金 公司净募集资金65638.1万元，超募资金49195.1万元。截至2011年3月24日，计划金额已确定为10504.52万元(贷款及补充营运资金9800万元)，计划金额尚未确定为38690.58万元。

        要点十三:自锁承诺 控股股东华中科技、控股子公司华工风险投资、董事、监事、高管理等核心人员32名法人股东承诺自上市之日起36个月内，其他股东承诺自上市之日起12个月内不得转让或委托他人管理公司股权，也不得回购。董事、监事、高管在任职期间每年转让的股权不得超过持有公司股份的25%，离职后半年内不得转让持有公司股份。华中科技、武汉科技投资有限公司、湖北高新技术产业投资、华工风险投资、北京第一机床厂将部分国有股权转让给国家社会保障基金理事会，承担原禁售期责任。