新玩家“上车”就涨 老玩家扎堆加码 这赛道要火

随着汽车智能化程度的迅速提升，车载光学器件的需求也呈现爆发式增长。光峰科技近期宣布成为比亚迪的车载光学部件供应商，这一消息一经发布，便引发市场广泛关注，其股价也应声上涨。

车载光学赛道已然成为新的竞争焦点。传统光学领域的领军企业，如舜宇光学科技、欧菲光以及水晶光电等，都在积极加码这一新兴领域。其中，舜宇光学科技的车载镜头出货量已经接近历史最高水平，而欧菲光的智能汽车业务营收也实现了显著增长。

光峰科技的中报显示，其在车载产品的研发上取得了显著进展。针对汽车厂商的要求，该公司正在为不同车型定制化研发、设计和生产车载投影产品，并研发AR光学模组，提供物联网领域的投影解决方案。这表明光峰科技正积极布局车载光学领域，并有望在未来打开更多的成长空间。

国信证券认为，光峰科技与比亚迪的合作将为其打开功能性显示、AR-HUD、激光大灯等更多领域的发展空间。车辆感知层硬件的需求量在持续攀升，特别是在自动驾驶技术不断升级、安全冗余需求持续增长的背景下，车载光学器件的需求量更是呈现出爆炸性增长趋势。摄像头和雷达作为感知层的重要组成部分，其市场需求也随之大增。

老牌光学头部玩家们也在全力加码这一赛道。除了营收占比明显上升，这些企业的研发投入也大幅增加。以舜宇光学科技为例，其车载光学器件的营收占比已经从上半年的10.16%增至去年的8.14%。华泰证券预计，随着ADAS渗透率的持续提升，未来几年车载光学市场将持续保持高速增长态势。

欧菲光、水晶光电等其他老牌光学巨头也在积极投身车载光学赛道。水晶光电已经布局汽车电子领域的多个产品，如激光雷达保护罩、AR-HUD/W-HUD和车载摄像头等。其上半年实现的车载光学业务收入同比增长了23.3%，显示出强劲的增长势头。

除了车载光学业务的收入增长，这些企业的研发投入意愿也非常强烈。联创电子的研发投入就较去年同期增长了56.4%，主要集中在车载光学、机器视觉和高清广角等领域。近期接受近80家机构调研的关注度也明显高于其他业务板块。这一切都显示出车载光学赛道正成为新的竞争焦点，有望成为一个新的“蓝海”。

综上，随着汽车智能化的加速推进和自动驾驶技术的不断发展，车载光学赛道将成为新的竞争热点。各大光学企业都在积极加码这一领域，期待在未来的竞争中占据优势地位。这一趋势已经引起了市场的广泛关注，未来车载光学市场的前景令人期待。随着自动驾驶技术的不断升级和安全冗余需求的日益增长，汽车企业正在积极安装感知层硬件，以推动自动驾驶汽车的渗透率提升。这一趋势引发了全球车载光学镜头市场的大规模扩张。

据国联证券的预测，全球车载光学镜头市场在未来几年内将以惊人的速度增长。到2022年，市场规模将达到惊人的124.3亿元，而在接下来的三年内，这一数字将以复合年增长率（CAGR）16.9%的速度迅猛增长，预计到2025年将达到198.6亿元。与此车载模组市场也将同步发展，预计将从2022年的828.6亿元增长至2025年的1324亿元。

天风证券也对车载摄像头（模组）、超声波雷达、毫米波雷达以及激光雷达的市场前景进行了深入研究，并预测这些领域将在未来几年内以惊人的速度增长。特别是在车载摄像头（模组）方面，其预测更为乐观，认为这一市场在20-25年的复合增长率将高达25%，并在未来几年内达到显著的市场规模。预计至2025年，车载摄像头（模组）的市场规模将突破千亿元大关，达到惊人的1338.56亿元。与此超声波雷达、毫米波雷达和激光雷达的市场也将不断扩大，预计市场规模将分别达到240.30亿元、966.54亿元和489.50亿元。

这些数字不仅仅是空洞的预测，它们代表了汽车行业未来的发展方向和技术革新的必然趋势。随着自动驾驶技术的不断进步和感知层硬件的广泛应用，未来的汽车将更加智能、安全和高效。车企在这场技术革命中扮演着至关重要的角色，他们的决策和行动将决定整个行业的未来走向。我们期待着这一领域的进一步发展，并关注那些勇于把握机遇的企业。