地产销售边际改善 原材料价回落 消费建材有望修复(附概念股)

近期，全国30大中城市的商品房市场显现积极信号。从6月11日至18日的一周内，这些城市的商品房成交面积达429.55万平，环比猛增62%，同比也上升了34%。今年以来，除2月的第二周外，市场数据均呈现出同比增长的态势，尤其一、二线城市的增长更为显著。机构纷纷认为，地产销售市场已经出现拐点，并带动建材家居市场迎来修复。

从实际需求角度看，地产销售数据的边际改善彰显了产业链的复苏态势。据招商证券的数据，虽然今年前5月的房地产开发投资累计同比有所下降，但5月的环比数据有所改善。商品房销售面积和销售金额的降幅也在收窄，显示出市场正在逐步好转。据贝壳研究院的消息，6月上半月的二手房成交量已经超越5月的日均水平，市场分析师认为，这是地方支持楼市政策加强的结果，有利于市场的进一步修复。

随着地产市场的复苏，建材零售市场的需求也随之改善。由中国建筑材料流通协会发布的全国建材家居景气指数显示，5月的市场景气指数已经反弹至高点。与此煤炭和钢材等成本端的原材料期货价格全线下跌，给建材企业带来了业绩修复的基础。国盛证券的研究报告也指出，乳液、铝合金、PVC等材料的价格也在回落，消费建材具备业绩修复的基础。

相关概念股如伟星新材（家装管道龙头）、东方雨虹（一体化架构挖掘潜力）、北新建材（制造新型建筑材料等）以及坚朗五金（建筑配套产品研发与销售）等值得关注。这些公司的业务与地产及建材市场紧密相关，有望受益于市场的复苏。

随着疫情影响的降低、政策的支持以及原材料价格的回落，地产及后周期产业链正在经历悲观预期的修复。市场需求有望得到释放，消费建材等行业的业绩修复基础已经建立。当前市场已经进入右侧布局点，长期成长前景值得期待。