127038国微转债会破发吗以及国微发债评级怎么样，国微转债上市价

国微转债：破发概率低，投资前景如何？一文解读

近期，紫光国微发行的可转换公司债券“国微转债”引发了市场的广泛关注。面对这一金融投资产品，许多投资者心中的首要疑问便是：国微转债会破发吗？让我们深入剖析一下。

国微转债，债券代码为“127038”，本次拟发行可转换公司债券募集资金总额不超过人民币15亿元。其初始转股价格设定为137.78元/股。值得注意的是，其转股溢价率预计为-0.30%，显示出相当的投资价值。

从当前的市场趋势和公司的基本面来看，国微转债破发的可能性相对较低。对于关注可转债的投资朋友们，这无疑是一个值得考虑的选项。

那么，国微转债的上市价格又是如何呢？据行业专家预测，静态来看，其首日上市价格可能在120-123元之间。紫光国微的主营业务涵盖了集成电路、智能卡芯片、存储器芯片等领域，是国内智能安全芯片的龙头企业。参照已上市的类似产品，国微转债的定位可能类似于洁美转债。

进一步来看国微发债的投资价值，其下修条款一般，但债底保护较好。若所有转债按照当前的转股价进行转股，对总股本的摊薄幅度为1.79%，显示出一定的投资价值。

在信用评级方面，紫光国微的主体信用等级为AA+，本期可转换公司债券的信用等级也为AA+，体现了其较强的信用背景。

深入分析正股紫光国微的情况，我们发现公司特种集成电路产品矩阵完整，新品放量可期。其强大的研发能力和优化后的产品矩阵，使得盈利能力有了显著的提升。

国微转债的破发概率较低，且凭借其良好的投资价值和公司强大的背景，值得投资者们关注。但投资始终存在风险，需要谨慎为之。对于具体的投资决策，建议投资者们还需根据自己的风险承受能力、投资目标等因素综合考虑。如果您还有任何疑问或需要进一步的咨询，欢迎通过QQ与我们联系。

（注：以上内容仅供参考，投资有风险，决策需谨慎。）