5G iPhone来袭！苹果产业链四季度机会确定 5G应用

随着双节长假的结束，股市开启了新一年的征程，迎来了开门红。一条重磅消息如春风般吹拂市场苹果公司于北京时间10月14日发布了iPhone 12，这一事件引发了一系列连锁反应，苹果产业链和5G概念股纷纷展现出强势态势。在这波浪潮中，鑫然投资董事长孔令峰接受了《红周刊》的采访，他眼中不仅看到了短期的机遇，更洞察到了四季度的长期机会。

孔令峰认为，华为事件对产业投资的影响力正在逐渐改善。他解释说，华为供货事件经历了曲折的过程，目前走向仍然充满变数。从产业投资角度看，华为事件的影响已经呈现出边际改善的趋势。与此苹果产业链的投资机会相对更为确定，这一观点在孔令峰看来坚定而明确。

孔令峰进一步分析说，《红周刊》提到的华为Mate40和苹果手机iPhone12的发布，可能会引发消费电子的换机潮，从而带动5G手机产业链的机遇。他看好苹果产业链，认为在全球高端手机市场竞争激烈的背景下，苹果产业链的机会相对明朗。一些与苹果紧密合作的公司，如立讯精密、歌尔股份、蓝思科技等，有望在未来继续受到市场的关注。

谈及5G建设，孔令峰满怀信心地表示，未来三年将迎来中国5G基站建设的高峰期。他强调说，中国在5G领域已经处于领先地位，这一领域的投资被视为一种公共服务或基建业务，必然会加速发展。他认为，随着中国在5G领域的持续投入和创新，将有望继续保持领先地位。

孔令峰对于未来的产业投资保持乐观态度。他认为，不仅苹果产业链和5G领域存在巨大的投资机会，而且随着技术的不断进步和市场的不断变化，还会有更多的新兴领域涌现出来。他的观点和分析为投资者提供了宝贵的参考，也为整个市场注入了信心。在今年的科技领域，5G新基建板块的表现似乎不尽如人意，特别是在生益科技、沪电股份和深南电路等公司的表现中可见一斑。这些公司的业务并不仅限于5G，还包括消费电子等领域，这些领域的发展是持续且稳定的。对于明年5G建设进度的加速及由此带来的用户流量需求的增长，我们并不担忧。

在《红周刊》的采访中，孔令峰先生对于5G的发展提出了自己的观点。他强调，要看5G应用端的进展，例如无人驾驶、AR、VR和云游戏等的数据量消耗。如果云游戏能与AR、VR技术相结合，其流量消耗将是现在手游的几十倍甚至上百倍。未来的工业互联网和无人驾驶等领域也将带来惊人的数据量增长。目前尚未出现令人眼前一亮的应用，但这并不应阻碍我们推进5G基础设施的建设。

对于当下的5G投资，孔令峰提出了三条主线：硬件、应用和服务端。他认为硬件领域的投资已经经历了一两年的炒作，现在更多的机会在于应用和服务领域。尤其是应用端，如果5G基建全部完成而没有相应的应用，那就像建好了高速公路但路上没有车一样。他看好无人驾驶、虚拟显示、工业互联网和云游戏等应用领域。

在科技股投资策略方面，孔令峰认为估值并不是核心问题，增长才是关键。他更倾向于寻找成长性好的板块和个股，尤其是那些在有业绩支撑、估值合理的领域，如高端制造、面板等。他还特别提到了工业自动化和工业互联网的重要性，认为这两个领域在疫情期间以及未来都有着巨大的发展潜力。

孔令峰认为中国制造业在全球化背景下具有显著优势，尤其在光伏、电动车、家电等领域。通过产业升级和制造升级，中国可以保持领先地位，并对现有格局产生重大影响。他认为，“造血”功能至关重要，需要强化并与美国进行抗衡。对于科技股的投资，他需要看到的是持续的增长和创新，而不仅仅是短期的炒作和盈利。只有这样，才能真正把握科技股的投资机会，为投资者带来长期稳定的回报。

孔令峰对于科技股的投资策略表现出深刻的理解和独到的见解。他认为在5G时代，应用和服务才是最重要的，而硬件领域的投资已经逐渐饱和。他更倾向于寻找成长性好的板块和个股，特别是在高端制造、工业自动化和工业互联网等领域。他也强调了中国制造业在全球化的背景下所具有的显著优势，并呼吁通过产业升级和制造升级来保持领先地位。