坦言诊股)：强赚钱效应下

在当下金融市场的微妙变化中，非金融上市公司的在建工程增速领跑固定资产增速已有五个季度的时间。与此黄金和原油市场经历冲高回落的态势，展现出市场的波动性。而源达指数连续一月上涨，似乎在给投资者带来某种暗示。

在这股风起云涌的股市大潮中，精选个股成为了我们寻找弹性的关键。A股市场震荡走高，展现出强劲的走势。高股息低估值资产可能在这一波涨幅中稍显不足，因为弹性较小。但这并不意味着它们没有投资价值。

短期看，两大板块备受瞩目。首先是黄金相关概念，随着通用型MLCC价格预期在今年上扬30%-50%，黄金市场的赚钱效应愈发显现。供给收缩的方向主要集中在中游制造，如轻工制造、化工和电气设备。这些领域的在建工程增速回落，预示着2020年固定资产增速也将随之回落。

另一方面，中国MLCC制造商和渠道商在今年首季供货紧张，显示出市场的强劲需求。5G智能手机的拉货力度强劲，这让我们对底部蓝筹和新能源汽车板块的未来充满期待。在配置上，这些领域无疑是重点。

在操作上，虽然总量讨论很重要，但更重要的是将这一讨论落实到具体的行业上。沪指虽然受到3100点整数关的压力，但深市已创出1年新高，显示出市场的活力。化工、地产后周期、机械设备和电气设备等行业是深挖个股的重点。

业内媒体报道，外围市场的不确定因素增强，但这并不影响网红概念和特斯拉概念的强势表现。价格上涨将带来业绩的大幅增加，这也使得A股对外资的吸引力逐渐增强。

温和放量的市场环境下，利好政策不断加码。强周期的采掘、钢铁和有色金属等供给扩张的方向也是值得关注的重点。尽管在建工程增速对固定资产增速的领先性有所减弱，但我们依然看好A股的中期走势。美伊冲突仍有持续发酵的时间和空间，这也给市场带来了一定的不确定性。

对于有供给收缩逻辑的方向，我们需要重点关注。强周期板块纷纷走强，这给我们提供了更多的投资机会。在这股金融市场的浪潮中，让我们紧跟市场的步伐，寻找更多的投资机会，实现资产的增值。