江南化工股票

       江南化工[002226]是一支以民用爆破器材研发、生产、销售等为主营业务的股票。

要点一：所属板块　化工行业板块，机构重仓板块，预亏预减板块，IPO受益板块，安徽板块，社保重仓板块。

要点二：经营范围　民用爆破器材【乳化炸药(胶状)、粉状乳化炸药、乳化炸药（胶状、现场混装车）、多孔粒状铵油炸药（现场混装车）等】研发、生产、销售；工程爆破设计、施工、爆破技术服务；爆炸合成新材料研发、生产、销售；化工产品及原辅材料（不含危险化学品）生产、销售；危险货物运输；机电设备产品生产、销售（上述项目仅限分支机构经营）。与公司信息化建设相关的信息业务咨询；与公司生产、服务相关的技术业务咨询；自营本公司产品和技术的进出口业务（国家限定公司经营或禁止进出口的产品和技术除外）；实业投资。（依法须经批准项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）（最终经营范围以所在地工商管理机关核准登记为准）

要点三：乳化炸药龙头　公司乳化炸药生产规模居全国乳化炸药生产企业第一位，主要产品乳化炸药是民爆行业鼓励发展用以替代含锑炸药优质炸药品种，具有安全性好，抗水性好，爆炸性能优良，机械感度低以及环境污染小等优点，已经开始实施炸药现场混装车和地面制备站建设项目能够为马钢集团，海螺水泥等大型企业矿山和大型爆破工程提供现场混装炸药服务。

要点四：盾安系入主　2011年6月，公司以14.18元/股定向发行12380万股，发行对象为盾安控股和盾安化工。盾安控股以其持有的新疆天河84.265%股权，绵竹兴远82.3213%股权，漳州久依久77.5%股权，华通化工75.5%股权，南部永生55%股权，安徽恒源49%股权作为支付对价认购本次发行股份，盾安化工以其持有的安徽盾安90.36%股权，帅力化工81%股权作为支付对价认购本次发行股份。截至09年10月31日，标的资产预估值约为17.87亿元。交易完成后，盾安控股成为公司控股股东。公司的工业炸药年许可生产能力将提高到25万吨左右，民爆产品覆盖工业炸药，震源药柱和索类火工品等，公司将成为国内工业炸药品种齐全的大型民爆企业之一。

要点五：控股子公司年产200吨纳米金属氧化物生产线项目　2012年10月，公司控股子公司安徽江南晶盛新材料有限公司拟投资15,000万元人民币在安徽霍山经济开发区建设年产200吨纳米金属氧化物生产线项目。项目建设期为2年。项目达产后，正常年度预计销售收入为17,094万元人民币，总成本费用为8,257万元人民币，实现利润总额为8,620万元人民币，投资回收期为4.3年（包括建设期），全部投资内部收益率为28%。该项目若顺利实施，有利于公司开发新的业务增长点，优化产业结构，延伸产业链，扩大经营规模，促进公司发展。

要点六：业绩承诺　盾安控股和盾安化工作出业绩承诺。标的公司按盾安控股，盾安化工拥有的股权比例合计计算的07年度，08年度和09年1~10月的净利润分别为4162万元，4096万元和1.09亿元，按其拥有的标的公司股权计算2011年扣除非经常性损益后的净利润额总计将不低于1.60亿元，2012年，2013年分别不低于1.76亿元，2.11亿元，如2011年，2012年及2013年总计实际盈利数不足上述总计净利润承诺数(即5.47亿元)，盾安控股，盾安化工同意将其此次认购的股份总数按一定比例计算股份补偿数，再无偿赠送给股东。

要点七：扩大产能　公司以募集资金5837万元投资炸药现场混装车及地面制备站建设，将形成年产6000吨现场混装乳化炸药和2000吨现场混装多孔粒状铵油炸药生产能力。以3321万元投资年产12000吨连续化自动化(含自动包装)粉状乳化炸药生产线。以3000万元投资增资安徽江南爆破工程公司。将成为集乳化炸药生产，现场混装炸药，爆破工程施工等业务为一体民爆企业集团。(截止2010年末分别累计投入3405.62万元，1926.98万元，3000万元，2010年实现效益为149万元，2066万元，-1万元)

要点八：重大合同　2013年7月，公司控股孙公司新疆天河爆破工程有限公司与库车县鑫发矿业有限公司签订了《工程服务合同》，为库车鑫发伯勒博克孜矿区提供穿孔、爆破等配套工程服务。合同期限为2年，合同总价款约为人民币10亿元，年均合同金额约为人民币5亿元，占公司2012年经审计的营业收入的28.18%，该合同如果顺利实施，将对公司的业绩产生积极影响。

要点九：技术优势　公司与中钢集团马鞍山矿山研究院合作开发建设一条大产能胶状乳化炸药生产线，该生产线生产工艺先进，流程顺畅，自动化程度高，本质安全性好，做到基本无废料，为环保型生产线，乳化炸药生产线乳化工艺采用的累计计量方式计量准确，炸药配比稳定，所用油相少，炸药成本低，该生产线首次采用与产能配套钢带凉药系统，以及采用常压式大产能连续敏化机进行敏化，安全性能高，采用自动控制系统先进，运行可靠，该生产线采用单台乳化，凉药，敏化设备，乳化炸药产能达到7.0吨/小时(国内同行业产能水平2.5-3.5吨/小时)，生产线产能和生产工艺达到国际先进水平。

要点十：企业重组整合　公司成立投资发展部积极参与民爆行业内部重组整合，通过收购兼并方式进一步扩大市场占有率，提高公司许可生产能力，现已完成对马钢(集团)南山矿业公司炸药厂兼并，与马钢集团(控股)公司，中钢集团马鞍山矿山研究院共同投资设立马鞍山江南化工公司，与铜化集团新桥矿业公司签订意向书，兼并铜化集团新桥矿业公司炸药厂。

要点十一：股权激励计划　2013年4月，公司计划拟向包括公司董事、高级管理人员、中层管理人员、分公司主要管理人员以及核心技术人员共计41人授予权益总计1650 万份A股普通股（1158万份股票期权，492万股限制性股票），约占本激励计划签署时公司股本总额3.9亿股的4.17%。股票期权的行权价格为11.66 元，限制性股票的授予价格为5.75元。

要点十二：股权投资　公司持有拟IPO公司新疆雪峰科技3200万股股份，发行后持股占9.716%

要点十三：锁定承诺　控股股东盾安控股及盾安化工承诺，对于其认购的江南化工发行的股份(12380万股)，自上市首日起三十六个月内不转让。限售期限为2011年6月22日至2014年6月23日。合肥永天机电设备有限公司作为盾安控股和盾安化工的一致行动人，根据规定承诺，对于所持江南化工的股份，自新增股份上市首日起36个月内不转让。限售期限为2011年6月22日至2014年6月23日。

要点十四：定向增发-募资11.05亿投资主业　2015年8月28日晚间发布定增预案，公司拟向不超过10名特定对象非公开发行不超过1.2亿股，募集资金总额不超过11.05亿元用于实施公司优化产业布局和产业升级发展战略项目。公司股票将于8月31日复牌。　根据方案，公司此次具体募投项目包括：安徽江南爆破工程有限公司矿山工程总承包及矿山生态修复项目；爆破工程一体化项目；民爆智慧工厂项目 ；智能生产线建设项目；数字化民爆产业链项目及补充流动资金。

要点十五：投资云端机器人大脑项目　2015年7月4日公告为适应云计算、互联网+、机器人、人工智能(Artificial Intelligence, 简称 AI)等新一代信息技术产业的发展,促进企业战略转型升级,打造新的业务 增长点,安徽江南化工股份有限公司(以下简称“公司”或“本公司”)董事会同 意公司与北京光年无限科技有限公司(以下简称“北京光年”)及北京光年股东俞 志晨、杨钊等,另一增资方苏州工业园区和玉晟巍股权投资合伙企业(有限合伙) (以下简称“苏州和玉”)签订《北京光年无限科技有限公司增资协议》,本公司 以自有资金出资人民币 5000 万元对北京光年以现金方式增资,其中 4.441 万元计 入注册资本,4995.559 万元计入资本公积,投资完成后,本公司持有北京光年注 册资本的 12.62%。